序言：筆者進入股市多年， 接觸過大大小小的莊家， 瞭解莊家常用的坐莊手段， 莊家做莊過程中一般有吸貨、洗盤、拉升、派發等幾個階段,大家最關心的是建倉,若某股剛剛處於建倉階段,此時介入猶如啃未長熟的青蘋果,既酸又澀；若某股處於拉升末期,此時買入猶如吃已過保鮮期的荔枝,味道索然。 瞭解主力吸貨的特徵與週期,有利於在莊股將要“瓜熟蒂落”之際及時採摘。
判斷資金流向十大法則：
1.股票價格經過長期的下跌以後， 成交量會逐步遞減到過去的底部均量附近， 此時， 股價的波動幅度越來越小， 並停止下跌， 成交量也萎縮到極限。 此後， 成交量逐步遞增， 乃至出現放巨量的現象， 說明可能有大資金介入該股， 因此， 投資者應特別關注成交量。
2.在股價變動過程中的相對低位， 形成雙底、圓底等技術形態， 突然有一天產生跳空缺口， 配合成交量的有效放大，
3.在股價經歷一定的跌幅後， 某一個股價價格率先開始溫和上漲， 或大盤指數下跌已有相當幅度， 某一個股也在下跌， 但某一個股的換手率較高(明顯高於大盤的換手率)， 這類個股有可能有大資金進入， 一般來說， 在低價區換手率較高， 表示有大資金在進倉， 在高價區換手率較大， 則可能有大資金在流出。
4.由於特定的政策原因或其它原因， 股價產生連續暴跌的情況， 此時在低檔出現大成交量而股價沒有出現進一步下跌， 此即表示有大資金在進貨。
5.股價在連續下跌20%至30%以後， 股票已具有相當的投資價值， 股價形成小箱體整理的局面， 此時， 股價忽然向下跌破箱底， 同時出現較大的成交量，
6.5天、10天的成交量平均線開始向上移動， 或5天、10天成交量均線橫向移動， 而某一天或連續幾天成交量突破均線， 表示有機構在底部收集籌碼。
7.在某一個股的相對低價區域， 市場平時交易不多， 某日突然出現大手成交， 如果大手交出現而成交價比剛完成的成交價還高， 顯示有機構願意高價掃貨， 這類個股值得留心。
8.在大成交量出現以後， 有時個股會再現股價上升不需要成交量配合， 價升量縮的情況， 說明該股已經有大主力介入， 且正在拉抬股價， 此後， 如大盤漲， 這一個股不漲， 而成交量非常萎縮， 表示大資金沒有流出意願， 或無法流出，
9.當股票價格持續上漲數日之久， 出現急劇增加的成交量， 而股價上漲乏力， 甚至出現利好下跌的情況， 顯示股價在高檔大幅震盪， 成交量放大時， 有大機構的資金在流出市場。
10.在股價經過大幅上升後， 如果出現股價上升， 成交量卻逐漸遞減的情況， 此時的股價只是靠人們的信心在維持， 顯示有資金正在從這一個股撤離。
莊家吸籌建倉的K線形態：
所謂莊家吸籌建倉的K線形態,是指莊家在吸收籌碼建倉時盤面上所表現出來的K線形態。 這些K線形態是莊家吸籌行為的真實記錄,通過分析研究它們,可以從中找出莊家在吸籌時的共同特徵和規律來,用來指導投資者的操作實踐。
實戰經驗表明,莊家吸籌時常見的K線形態,根據吸籌模式的不同,通常可以分為以下幾種類型。
1．牛長熊短
莊家進場吸籌使一隻個股的多空力量發生變化,股價會在莊家的積極性買盤的推動下,不知不覺慢慢走高。 但是,莊家吸籌一般是有計劃地控制在一個價格區域內,當股價經過一段慢牛走高之後,莊家通常會以少量籌碼迅速將股價打壓下來,這段快速打壓通常稱為快熊,以便重新以較低的價格繼續建倉,如此反復,在K線圖上就形成了一波或幾波牛長熊短的N形K線形態。 需要強調的是,投資者應關注這種走勢所發生的位置,只有相對低位的“牛長熊短”才可能被判為莊家吸籌,在一檔股票已經上漲了一定幅度之後的“牛長熊短”,僅可以理解為莊家不大可能出貨,而不能簡單地理解為莊家正在加倉。
2．底部橫盤吸籌模式中的K線形態
股價運動經過了長時間大幅度的下跌之後,股價進入了盤底狀態,這時候往往是莊家吸籌的最佳時機。這時候,在盤面上經常會出現實體部分十分短小的小十字線,或者出現實體部分十分短小的小十字星線,這些小陰小陽的十字線或者十字星線在盤面上持續出現,持續的時間一般都比較長。從莊股理論來說,這就是十分典型的莊家吸籌的K線形態。若看到如此K線形態,就應該大膽地吸納。
3．紅肥綠瘦
莊家吸籌階段為了在一天的交易中獲得儘量多的低位籌碼,通常採取控制開盤價的方式,使該股低開,而當天莊家的主動性買盤必然會推高股價,這樣收盤時K線圖上常常留下一根紅色陽線,在整個吸籌階段,K線圖上基本上以陽線為主,夾雜少量的綠色陰線,這樣的K線形態通常稱為紅肥綠瘦。
莊家建倉的五大信號：
一、跌停式建倉
股票跌停後,莊家就在跌停板價位處掛出巨額賣單,製造後市還會繼續下跌的態勢,散戶們則恐慌性地以跌停價紛紛殺出。此時,莊家會悄悄撤掉原來掛出的巨額賣單,並將散戶拋出的籌碼逐一通吃,同時再掛上與撤單數量相近的賣單,使委賣處的掛單不會有明顯的變化。莊家會以這樣的方式反復吸籌,如圖3-8所示。
散戶應對技巧
出現跌停時,已經介入的散戶不宜盲目殺跌,可結合股價所處位置、分時圖、成交量、換手率等分析是否莊家行為,然後再作決定。
二、橫盤式建倉
橫盤式建倉一般出現在股價長期下跌之後。莊家在低位暗中吸籌,只要市場上有拋單,莊家就會一一通吃,但只要股價稍有上升,莊家就會用大單把股價打壓下去。因此,股價長期在一個窄小的區域內波動,形成橫向盤整格局。很多散戶因手中籌碼長時間橫盤而失去耐心,紛紛割肉去追強勢股,莊家則趁機悄悄吸
納這些廉價籌碼,逐步完成建倉工作。這種橫盤式建倉的時間一般要在3個月以上,有的長達半年甚至更長。橫盤吸籌期間,每日的成交量雖然不大,但累計成交量卻非常可觀。這種股票一旦啟動,漲勢往往十分驚人,如圖3-1所示。
散戶應對技巧
橫盤期間,不應盲目介入,可以在股價放量向上突破盤整格局時再買入。
三、箱體式建倉
莊家用這種方式建倉,股價走勢往往表現為長期在一個箱體內上下波動,當股價上升至某一高點,盤中就會出現拋盤令股價回落,而一旦股價跌到某一低點,盤中即有買盤介入令股價回升。在成交量上,一般表現為股價上漲時成交量放大,而股價回落時成交量萎縮。若某檔股票在箱體內上下震盪的次數越多,週期越短,則證明其是莊股的可靠性就越高。有時候在波動的過程中,成交量突然放大或單筆成交量異常放大,都是莊家主動買入的跡象。莊家用這種方式建倉,往往可以把自己的建倉成本控制在一個特定的區間內,如圖3-2所示。
散戶應對技巧
1．有經驗的短線高手可在箱體內高拋低吸,賺取差價。
2．一般的散戶可在股價向上突破箱體後介入。
四、拉高式建倉
拉高式建倉大多出現在冷門股、長期下跌的股票或背後有重大題材的股票中。莊家建倉時將股價迅速從低位抬高,成交量急速放大。這種以空間換取時間的建倉方式,表明莊家實力雄厚、作風兇悍,後期必有巨大的上升空間。
拉高式建倉一般有兩種情況：
1．一步到位式。莊家介入後,將股價從低位急速拉升,甚至用漲停板的方式逼空建倉。股價拉至相對高位後形成平臺、旗形或三角形等整理態勢,此時散戶往往會拋出短線獲利盤、前期套牢盤,莊家則悄悄接納拋出的籌碼,以達到建倉的日的,如圖3-3所示。
2．連續拉升式。股價長期下跌後,逐漸形成底部,投資者產生惜售心理,莊家無法在底部收集足夠的籌碼。為了儘快吸籌,莊家連續拉高股價,日K線陡峭上行,乖離率極大。同時,莊家製造震盪的走勢,引發散戶拋盤,莊家則暗中吸籌,如圖3-4所示。
散戶應對技巧
低位介入的投資者,可以先逢高獲利離場,待股價整理結束,重新放量上攻時,再及時跟進。
五、打壓式建倉
莊家運用手中已有的籌碼,不計成本地大幅向下砸盤,令股價連續下挫,使散戶在心理上完全崩潰,紛紛斬倉出局,莊家則照單全收。有的莊家甚至趁著大盤深幅回檔、股價向下破位或個股出現利空時,進行打壓建倉,效果更加明顯,如圖3-5所示。
打壓式建倉並不能隨意使用,若市場處於牛市中,且股價保持強勁的上漲走勢,此時打壓建倉,只會給投資者以逢低買入的機會。
散戶應對技巧
1．莊家打壓建倉期間,不可隨意抄底。
2．在打壓初期,若有籌碼淺套其中,可先斬倉出局,待低點再接回
主力建倉的技術痕跡：
（1）雙重底
雙重底也稱作“W底”，因其形態類似英文字母W而得名。雙重底比V形底多了一個底部，可以說是V形底的一種演化，股價進行了二次回落，從第一次獲得支撐反彈的頂點作一條水平線，即得到雙重底的頸線。雙重底形態是一個反轉信號，表明股價探底成功，下跌暫時告一段落，接下來股價將上漲。
雙重底是如何形成的呢？它主要是由於股價下跌過程中遇到下檔買盤的支撐，看多者這個時候開始進場，而在高位者開始補倉，從而股價回升。股價升至前期高點後，前期跌勢又導致投資者看淡後市，產生逢高出貨的打壓行為，造成二次回落，但是看好後市的空倉者，認為自己已錯過前一次買入時機，所以在股價跌至接近前一低點時，便立即買進，推動股價逐步上升。
【技巧】
在形成雙重底時多項指標都會出現底部信號
在雙重底形成時，很多常用技術指標，如KDJ、MACD、RSI等，都會同時出現底部信號，投資者可通過這些指標，來進一步確認底部的形成。
【實例剖析】
六國化工（600470）的主力在底部建倉時，走出了一個典型的雙重底形態，股價於9月1日先是回落到9.12元，而後由於下跌買盤的支撐，股價又開始反彈上漲，當股價升至前期高點後，前期的跌勢又導致投資者看淡後市，產生逢高出貨的想法，於是造成了二次回落，最後由於看好後市的空倉者不想錯過最後的買入時機，於是在股價跌至前期低點附近8.68元處又立刻買入，所以導致股價逐步上漲，10月22日當股價放量突破頸線時，說明此時主力建倉完畢，可介入。
（2）潛伏底
潛伏底形態是指股價在底部時每日的波動幅度很小，長期在一個很狹窄的範圍內橫向移動，並且成交量也十分低迷，在K線圖上形成一條橫線般的形狀。股價經過一段時間的潛伏後，價位和成交量會同時擺脫悶局，股價開始大幅向上拉升，成交量也開始明顯放大。
潛伏底大多出現在市場比較低迷之時以及一些冷門股上。在這種形態中，一些有先知先覺的投資者會不斷跟隨主力在底部收集籌碼，當形態突破後，後期的上升趨勢將會強而有力，而且股價的升幅極大。因此，當潛伏底明顯向上突破時（突破的特徵是成交量大幅度放大，並且在突破後的上升途中，必須繼續維持較高的成交量），投資者可以馬上跟進，所獲利潤將會十分可觀，且風險很小。
【實例剖析】
榮華實業（600311）在主力坐莊過程中，形成了一個潛伏底的形態。從圖中可以看出，從2010年7月初股價開始見底回升以來，股價一直在一個狹窄的範圍內橫向移動，股價經過近3個月的潛伏後，於2010年9月27日放量突破底部的潛伏狀態，然後開始大幅向上拉升股價，股價自此開始大舉上漲，如圖所示。
（3）頭肩底
頭肩底出現在下跌行情的末端，它是指股價在底部形成了三個穀底，中間的穀底比兩邊的低，兩邊的穀底基本維持在一條水平線上。這三個谷底從左到右依次叫作左肩、頭部、右肩。左肩和頭部兩次反彈後所形成的高點基本維持在一條水平線上，這兩個高點的連線叫作頸線。
在頭肩底的形成過程中，右肩的成交量最大，其次是頭部，最小的是左肩的成交量，即成交量的大小關係為右肩>頭部>左肩，成交量呈遞增現象。這說明股價下跌時抄底力量越來越強，股價的下跌已經達到了盡頭。因此，頭肩底是一種見底回升的信號，該形態如果形成，就預示著股價將上漲了，是一個買入信號。在頭肩底形態中，散戶的最佳買入時機如下。
① 形成右肩後，股價如果突破了頸線，即形態圖中的“突破點”位置，投資者可以大膽買進股票。
② 如果股價在突破頸線後還有小幅回抽，那麼股價回抽到頸線附近得到支撐，此時投資者可以加倉買入股票。
【實例剖析】
澄星股份（600078）從2009年8月5日開始股價向下跌，而後走出一個頭肩底的形態，最後股價在成交量的有效配合下突破頸線，最後走出了一波上漲行情，散戶投資者應在10月30日主力建倉完畢後，股價向上放量突破頸線時介入，可獲利豐厚，如圖所示。
投資者需注意,主力建倉完成並不等於會立刻拉升,莊家拉抬通常會借大盤走強的東風,已完成建倉的主力通常採取沿某一價位反復盤整的姿態等待拉抬時機。
股市絕非賭博靠運氣，大家要不斷總結學習，只有深刻的瞭解市場，理解股市的規律，才可以長期生存。廣大投資者若想學習選股、趨勢、資金、買賣點，識別莊家動向和主力資金流向，以及操作迷茫的可以關注筆者文章學習方法，改變虧損的思路，掌握盈利的正確方法。
筆者公眾平臺：易晴榆（twb301）
2．底部橫盤吸籌模式中的K線形態
股價運動經過了長時間大幅度的下跌之後,股價進入了盤底狀態,這時候往往是莊家吸籌的最佳時機。這時候,在盤面上經常會出現實體部分十分短小的小十字線,或者出現實體部分十分短小的小十字星線,這些小陰小陽的十字線或者十字星線在盤面上持續出現,持續的時間一般都比較長。從莊股理論來說,這就是十分典型的莊家吸籌的K線形態。若看到如此K線形態,就應該大膽地吸納。
3．紅肥綠瘦
莊家吸籌階段為了在一天的交易中獲得儘量多的低位籌碼,通常採取控制開盤價的方式,使該股低開,而當天莊家的主動性買盤必然會推高股價,這樣收盤時K線圖上常常留下一根紅色陽線,在整個吸籌階段,K線圖上基本上以陽線為主,夾雜少量的綠色陰線,這樣的K線形態通常稱為紅肥綠瘦。
莊家建倉的五大信號：
一、跌停式建倉
股票跌停後,莊家就在跌停板價位處掛出巨額賣單,製造後市還會繼續下跌的態勢,散戶們則恐慌性地以跌停價紛紛殺出。此時,莊家會悄悄撤掉原來掛出的巨額賣單,並將散戶拋出的籌碼逐一通吃,同時再掛上與撤單數量相近的賣單,使委賣處的掛單不會有明顯的變化。莊家會以這樣的方式反復吸籌,如圖3-8所示。
散戶應對技巧
出現跌停時,已經介入的散戶不宜盲目殺跌,可結合股價所處位置、分時圖、成交量、換手率等分析是否莊家行為,然後再作決定。
二、橫盤式建倉
橫盤式建倉一般出現在股價長期下跌之後。莊家在低位暗中吸籌,只要市場上有拋單,莊家就會一一通吃,但只要股價稍有上升,莊家就會用大單把股價打壓下去。因此,股價長期在一個窄小的區域內波動,形成橫向盤整格局。很多散戶因手中籌碼長時間橫盤而失去耐心,紛紛割肉去追強勢股,莊家則趁機悄悄吸
納這些廉價籌碼,逐步完成建倉工作。這種橫盤式建倉的時間一般要在3個月以上,有的長達半年甚至更長。橫盤吸籌期間,每日的成交量雖然不大,但累計成交量卻非常可觀。這種股票一旦啟動,漲勢往往十分驚人,如圖3-1所示。
散戶應對技巧
橫盤期間,不應盲目介入,可以在股價放量向上突破盤整格局時再買入。
三、箱體式建倉
莊家用這種方式建倉,股價走勢往往表現為長期在一個箱體內上下波動,當股價上升至某一高點,盤中就會出現拋盤令股價回落,而一旦股價跌到某一低點,盤中即有買盤介入令股價回升。在成交量上,一般表現為股價上漲時成交量放大,而股價回落時成交量萎縮。若某檔股票在箱體內上下震盪的次數越多,週期越短,則證明其是莊股的可靠性就越高。有時候在波動的過程中,成交量突然放大或單筆成交量異常放大,都是莊家主動買入的跡象。莊家用這種方式建倉,往往可以把自己的建倉成本控制在一個特定的區間內,如圖3-2所示。
散戶應對技巧
1．有經驗的短線高手可在箱體內高拋低吸,賺取差價。
2．一般的散戶可在股價向上突破箱體後介入。
四、拉高式建倉
拉高式建倉大多出現在冷門股、長期下跌的股票或背後有重大題材的股票中。莊家建倉時將股價迅速從低位抬高,成交量急速放大。這種以空間換取時間的建倉方式,表明莊家實力雄厚、作風兇悍,後期必有巨大的上升空間。
拉高式建倉一般有兩種情況：
1．一步到位式。莊家介入後,將股價從低位急速拉升,甚至用漲停板的方式逼空建倉。股價拉至相對高位後形成平臺、旗形或三角形等整理態勢,此時散戶往往會拋出短線獲利盤、前期套牢盤,莊家則悄悄接納拋出的籌碼,以達到建倉的日的,如圖3-3所示。
2．連續拉升式。股價長期下跌後,逐漸形成底部,投資者產生惜售心理,莊家無法在底部收集足夠的籌碼。為了儘快吸籌,莊家連續拉高股價,日K線陡峭上行,乖離率極大。同時,莊家製造震盪的走勢,引發散戶拋盤,莊家則暗中吸籌,如圖3-4所示。
散戶應對技巧
低位介入的投資者,可以先逢高獲利離場,待股價整理結束,重新放量上攻時,再及時跟進。
五、打壓式建倉
莊家運用手中已有的籌碼,不計成本地大幅向下砸盤,令股價連續下挫,使散戶在心理上完全崩潰,紛紛斬倉出局,莊家則照單全收。有的莊家甚至趁著大盤深幅回檔、股價向下破位或個股出現利空時,進行打壓建倉,效果更加明顯,如圖3-5所示。
打壓式建倉並不能隨意使用,若市場處於牛市中,且股價保持強勁的上漲走勢,此時打壓建倉,只會給投資者以逢低買入的機會。
散戶應對技巧
1．莊家打壓建倉期間,不可隨意抄底。
2．在打壓初期,若有籌碼淺套其中,可先斬倉出局,待低點再接回
主力建倉的技術痕跡：
（1）雙重底
雙重底也稱作“W底”，因其形態類似英文字母W而得名。雙重底比V形底多了一個底部，可以說是V形底的一種演化，股價進行了二次回落，從第一次獲得支撐反彈的頂點作一條水平線，即得到雙重底的頸線。雙重底形態是一個反轉信號，表明股價探底成功，下跌暫時告一段落，接下來股價將上漲。
雙重底是如何形成的呢？它主要是由於股價下跌過程中遇到下檔買盤的支撐，看多者這個時候開始進場，而在高位者開始補倉，從而股價回升。股價升至前期高點後，前期跌勢又導致投資者看淡後市，產生逢高出貨的打壓行為，造成二次回落，但是看好後市的空倉者，認為自己已錯過前一次買入時機，所以在股價跌至接近前一低點時，便立即買進，推動股價逐步上升。
【技巧】
在形成雙重底時多項指標都會出現底部信號
在雙重底形成時，很多常用技術指標，如KDJ、MACD、RSI等，都會同時出現底部信號，投資者可通過這些指標，來進一步確認底部的形成。
【實例剖析】
六國化工（600470）的主力在底部建倉時，走出了一個典型的雙重底形態，股價於9月1日先是回落到9.12元，而後由於下跌買盤的支撐，股價又開始反彈上漲，當股價升至前期高點後，前期的跌勢又導致投資者看淡後市，產生逢高出貨的想法，於是造成了二次回落，最後由於看好後市的空倉者不想錯過最後的買入時機，於是在股價跌至前期低點附近8.68元處又立刻買入，所以導致股價逐步上漲，10月22日當股價放量突破頸線時，說明此時主力建倉完畢，可介入。
（2）潛伏底
潛伏底形態是指股價在底部時每日的波動幅度很小，長期在一個很狹窄的範圍內橫向移動，並且成交量也十分低迷，在K線圖上形成一條橫線般的形狀。股價經過一段時間的潛伏後，價位和成交量會同時擺脫悶局，股價開始大幅向上拉升，成交量也開始明顯放大。
潛伏底大多出現在市場比較低迷之時以及一些冷門股上。在這種形態中，一些有先知先覺的投資者會不斷跟隨主力在底部收集籌碼，當形態突破後，後期的上升趨勢將會強而有力，而且股價的升幅極大。因此，當潛伏底明顯向上突破時（突破的特徵是成交量大幅度放大，並且在突破後的上升途中，必須繼續維持較高的成交量），投資者可以馬上跟進，所獲利潤將會十分可觀，且風險很小。
【實例剖析】
榮華實業（600311）在主力坐莊過程中，形成了一個潛伏底的形態。從圖中可以看出，從2010年7月初股價開始見底回升以來，股價一直在一個狹窄的範圍內橫向移動，股價經過近3個月的潛伏後，於2010年9月27日放量突破底部的潛伏狀態，然後開始大幅向上拉升股價，股價自此開始大舉上漲，如圖所示。
（3）頭肩底
頭肩底出現在下跌行情的末端，它是指股價在底部形成了三個穀底，中間的穀底比兩邊的低，兩邊的穀底基本維持在一條水平線上。這三個谷底從左到右依次叫作左肩、頭部、右肩。左肩和頭部兩次反彈後所形成的高點基本維持在一條水平線上，這兩個高點的連線叫作頸線。
在頭肩底的形成過程中，右肩的成交量最大，其次是頭部，最小的是左肩的成交量，即成交量的大小關係為右肩>頭部>左肩，成交量呈遞增現象。這說明股價下跌時抄底力量越來越強，股價的下跌已經達到了盡頭。因此，頭肩底是一種見底回升的信號，該形態如果形成，就預示著股價將上漲了，是一個買入信號。在頭肩底形態中，散戶的最佳買入時機如下。
① 形成右肩後，股價如果突破了頸線，即形態圖中的“突破點”位置，投資者可以大膽買進股票。
② 如果股價在突破頸線後還有小幅回抽，那麼股價回抽到頸線附近得到支撐，此時投資者可以加倉買入股票。
【實例剖析】
澄星股份（600078）從2009年8月5日開始股價向下跌，而後走出一個頭肩底的形態，最後股價在成交量的有效配合下突破頸線，最後走出了一波上漲行情，散戶投資者應在10月30日主力建倉完畢後，股價向上放量突破頸線時介入，可獲利豐厚，如圖所示。
投資者需注意,主力建倉完成並不等於會立刻拉升,莊家拉抬通常會借大盤走強的東風,已完成建倉的主力通常採取沿某一價位反復盤整的姿態等待拉抬時機。
股市絕非賭博靠運氣，大家要不斷總結學習，只有深刻的瞭解市場，理解股市的規律，才可以長期生存。廣大投資者若想學習選股、趨勢、資金、買賣點，識別莊家動向和主力資金流向，以及操作迷茫的可以關注筆者文章學習方法，改變虧損的思路，掌握盈利的正確方法。
筆者公眾平臺：易晴榆（twb301）